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  • 永远相信美好的事情即将发生


    最近市场的走势很沉闷,不温不火,各指数在一个很小的范围内波动,量能也萎缩不少。有点“你进,或是不进,它就在哪里,不涨,也不跌。你出,或是不出,它还在那里,不赚,也不赔”的意思。

    当然,在这中间总有热点,但通常与大多数人无关。后续到底如何走?我的观点是:永远相信美好的事情即将发生,但同时做好最坏的打算。

    首先,窄幅的波动,意味着多空势力的均衡。而这个均衡不可能一直持续下去,一旦均衡被打破,就是选择方向的时候了。虽然目前我们还无法断言最终方向到底是向上还是向下,但是通过对历史走势的归纳总结,我们可以知道某些特定形态发生时大概率的方向(胜算)。在市场中要赚钱,不需要时时刻刻都知道下一步如何走(事实上,这也不可能),只需要归纳出一种或几种我们可以明确把握的条件(形态),当满足这些条件时果断介入即可。

    当然,我们必须明白,这些条件只是必要条件,而非充分条件。满足这些条件,只是意外着有较大的概率向我们期望的方向运行,而不是一定会。也就是说,我们在认为一定会赚钱的时候入场,但结果出现了赔到一定程度的情况,那就是市场告诉我们出错了,这时唯一明智的措施就是认错止损。这就是我所说的同时做好最坏的打算。

    如同写程序,我们可以列出我们想到的各种情况,并分别进行处理(switch...case)。同时我们还要有个default。

    其次,上证与深圳指数在9月上旬时,50均线与200均线都已经金叉了。当然,从严格意义上说,200均线角度目前是向下的,不能叫真正的金叉。但我们可以看到,以上证指数为例,从A股1990年12月开通到目前25年以来,50均线与200均线金叉(交叉)的次数寥寥可数,总共只有18次,平均一年不到一次(这次就是第18次)。如果以50均线和200均线金叉进、死叉出的简单策略做下测试,会发现虽然盈利次数不到30%(27%),但总体是赚钱的,是一个正期望的系统。如下图:


    这意味着:

    1、大盘指数50均线与200均线金叉(交叉)时,是个很少发生的事情,当其发生时,值得引起我们的重视。通过将其作为一个关键指标,可以过滤掉很多杂波。

    2、大盘指数50均线与200均线金叉(交叉)时,即使赔钱的次数多于赚钱的次数,但总体来说还是赚钱的。这意味着即使错了,我们损失也比较小。而一旦对了,我们不但可以弥补以前的亏损还有得赚。更直白的说,就是大盘指数50均线与200均线金叉(交叉)时,可能会有大行情!

    这就如同我们找工作,投简历。也许投了几十份简历,只有4~5家面试,2家有意向,最终进了一家。但结果对我们而言还是成功的。

    又如同约会,在追求阶段,虽然要有各种付出,女神(男神)有时还会放鸽子。但只要能最终抱得美人(帅哥)归,前面的付出还是值得的。

    3、我们在此基础上加入一个简单的资金管理策略”在亏损5%时就止损”,发现效果不是一般的好。胜率没变,总收益从不到50%飙升至400%多!这说明赚钱的交易,一开始就不会亏太多。如果亏太多,常常说明错了。结果如下图:


    当然,以上只是一个非常简单的测试。

    最后,现在有不少股票已经创了近一年的新高,甚至历史新高,然后进入了调整。如果调整结束后形成合适的形态,就是我们进入的机会。

    何为合适的形态?对做趋势而言,是做上涨中的上涨。也就是说:

    1、首先是有一段上涨了,形成一个高点A。一般来说,这也就意味着股价、50均线、200均线呈多头排列。

    2、然后开始回调,回调到一定程度后,又开始恢复上涨。一般来说,这意味着股价先回调到50均线之下,然后又逐步回到50均线之上。也有可能围绕50均线波动。

    3、通常在快到前面形成的高点的时候会遇到阻力,导致再一次的回调,形成另一个短期的高点B。但这次的回调幅度会比第一次要小,通常股票不会再跌到50均线之下。

    4、当回调结束,股价突破高点B时就形成了一个有效的形态。

    这种形态的形成说明上涨趋势已经恢复。此时进,是风险最低的时候。和形态配合的是成交量,要上涨时放量,下跌时缩量。另外回调的幅度不宜过深。

    这种形态一般命名为杯子(由欧奈尔命名),也会出现很多变体。这个过程,熟悉波浪理论的人也许也可以用波浪来解释。

    在每次的牛市中都会大量的出现这样的形态,例如在2014年以及2015年初时很多股票出现了这样的形态。以飞马国际为例,在2014年初就出现了这样的形态(周线、对数坐标):


    现在有可能形成类似形态的随便举两个例子,片仔癀、当升科技:



    需要再次说明的是,以上举的例子不是说它们一定会涨。而是说它们在已经上涨一段时候后,有可能形成合适的中续形态,当形态形成后我们可以进入。想抢跑,容易导致进入后在一段盘整中被折磨很长时间。即使形态最终形成,也没法保证一定就能如我们设想的那样走,毕竟在市场中唯一确定的事就是不确定。但只要我们一直按正确的方式去做,长期来说我们可以赚到真正的钱。

    尤其在趋势初期,是有很多反复的,要克服重重阻力。如同骑车,上坡时要克服地心引力,但到了山顶,开始下坡,就可以依靠地心引力及惯性了,当然,也要小心不能过快。

    永远相信美好的事情即将发生,要记住,是即将,而不是现在!


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